2025年11月保有株決算レビュー②【142A】ジンジブ・【9337】トリドリ

2025年11月26日 18:59

それでは前回の記事の続き、残りのジンジブとトリドリを見ていきます。

【142A】ジンジブ

ジンジブは2Q決算を迎えました。
決算前から「おそらくここは業績予想よりかなり上振れるな」と思っていたところ、予想通りでした。

↓こちらが上半期の業績予想

↓こちらが今回発表された2Q決算

なんと2Qにして既に利益面は通期予想をほぼ達成しております。
これくらいになってもおかしくないだろうとは思っていましたがお見事！

これだけ上振れた決算なので本来ならば「最高！！！！！ヒャッホーーー！！」で終わりなんですが、こんなときこそしっかり内容も確認が必要。
ということで決算説明資料を見てみると気になるところが…

↓それがこちら

この「採用領域掲載契約」の伸びがイマイチ。
昨期人員を大幅増したのにほとんど成長が見られません。
そもそもこの「採用領域掲載契約」とは、同社の主力サービス「ジョブドラフトNavi」に関するものです。
ジョブドラフトNaviとは、高校生版求人サイトで企業が求人を掲載して生徒と企業を繋ぐものです。

この”高校生版求人サイト”が高校生版リクナビのように機能してどんどん大きくなっていき、同社の利益の源泉になると感じてこの銘柄を購入したわけです。

しかし、今のところそうはなっていないようです。
更に詳しく調べるために取得し得る範囲でこの「採用領域掲載契約」の推移を計算してみました。
↓それがこちら

うーん、見事に右肩下がり！😅
今回の決算ではこれがとても気になってしまった次第です。

とはいえ！！
それを補って余りあるほどプション商材の「ジョブドラフトFes」が好調であったので今回の好決算となったのです。

「主力であると思われたサービスがイマイチなのでネガティブ」とも捉えられるし、「他のサービスが絶好調なのでそれがこのまま伸びてくれればいいじゃん、数字上ではかなり順調だし」とも捉えられるなんとも難しい決算となったのです。

こちらは3Q決算。
概ね業績予想に沿った数字が出ました。

今回の決算で特筆すべきなのは決算説明資料のこちらですね↓

新規プロダクトやらがとても順調に行っており、それが2026年の業績に影響を与えるのだそうです。
詳細についてはまだ非公表のようですが、これは今後も期待が持てそう！

ということで以上3銘柄の決算レビューでした。
紹介した銘柄はどれも株価上昇！というわけには今のところ行ってませんが、これからも期待しています！